Sự điều chỉnh (Retracement) và sự dự đoán (Projection)

Thị trường hiếm khi chuyển động theo một hướng và thường thể hiển một xu hướng rớt giá hay trở về trạng thái các chuyển động trước đó để điều chỉnh chúng. Hơn nữa, sau khi kết thúc sự hiệu chỉnh này, chúng có thể sau đó tiếp tục chuyển động theo hướng ban đầu cho giai đoạn khác hoặc cho một sự dự đoán khác.

R.N. Elliott sửa đổi lý thuyết sóng Elliott ban đầu của mình để thêm một ý tưởng rằng sự điều chỉnh và dự đoán xu hướng liên quan mật thiết với chuyển động hoặc pha song ban đầu bởi các tỷ số Fibonacci.

Các dãy và tỷ lệ Fibonacci

Những tỷ số Fibonacci này có thể được rút ra từ dãy Fibonacci được tạo ra bằng cách cộng một số trong dãy với số đứng trước nó để có số tiếp theo.

Khi bắt đầu với số 1, dãy Fibonacci vô số diễn ra như sau: 1, 2, 3, 5, 8, 13, 21, 34, 55…

Bằng cách chia một số trong dãy cho số tiếp theo lúc đầu sẽ nhận được kết quả 0,50 hoặc 50%, sau đó tỷ lệ này cuối cùng sẽ trở thành 0,618 hay 61,8%, được gọi là tỷ lệ hài hòa (golden mean) vì số nghịch đảo của nó là 1,618.

Hơn nữa, khi chia một số cho số thứ hai kế tiếp trong chuỗi, bạn có được một tỷ lệ 0,382 hay 38.2%. Tỷ lệ khi chia một số cho số thứ ba liên tiếp của nó là 0,236 hay 23,6%.

Các sự điều chỉnh Fibonacci (Fibonacci Retracements)

Elliott lưu ý rằng sự điều chỉnh có xu hướng quay trở lại những chuyển động ban đầu trước đó trong các tỷ lệ Fibonacci 23.6%, 38.2%, 50% và 61.8%.

Trong thực tế, thị trường xu hướng cao có xu thế thể hiện sự điều chỉnh 23,6% và 38,2%, trong khi các thị trường trung bình có thể sự điều chỉnh là khoảng 50%.

Hơn nữa, trong khi hiệu chỉnh tối đa tại các thị trường xu hướng yếu có xu thế gần 61,8%, một dao động giá theo hướng ngược lại (retracement) vượt qua mức này thường sẽ dẫn đên kết quả là một sự quay trở lại hoàn toàn 100% chuyển động ban đầu.

Các sự dự phòng Fibonacci

Elliott cũng nhận thấy rằng sự dự đoán của các tỷ số Fibonacci theo chiều dài của sóng ban đầu của điểm cuối trong dãy điều chỉnh quay trở lại (retracement) cung cấp một mục tiêu đo được cho sóng (wave) tiếp theo trong chiều hướng của sóng đầu tiên.

Với mục đích này, ông đã sử dụng tỷ lệ 1:1, 1:1.236, 1:1.382, 1:1.50, 1:1.618 và 01:02.

Trong thực tế, tỷ lệ Fibonacci dự đoán phổ biến nhất còn gọi là sóng cân bằng tỷ số 1:1, cũng như tỷ số 1:1.618.